© Reuters. 【明日主题前瞻】全国首个数据要素全生态产业园揭牌，该领域是数据要素时代刚需
【今日导读】
本土化率不到10%，新一轮工业母机更新替换高峰
十天内“第二支箭”连续发力，额度合计已达500亿元
全国首个数据要素全生态产业园揭牌，该领域是数据要素时代刚需
全球首款AR设备芯片发布，半导体行业或明年一季度触底
血制品治疗新冠药品已纳入诊断方案，这家公司产品已启动国外临床实验
这一城市提出5G覆盖率超90%，5G基站总数已超220万个
高通实现5G毫米波独立组网性能突破，毫米波是发挥5G最大性能必不可少的技术
【主题详情】
本土化率不到10%，新一轮工业母机更新替换高峰
在当前我国制造业向中高端转型升级背景下，机床作为最基础的加工机器，也必须要向中高端发展。机构指出，目前我国中低端机床已基本实现本土替代，但产品性能与海外产品仍存在一定差距；高端机床则基本依赖进口，本土化率不到10%，国产机床面临广阔的发展空间。
2000-2011年国内金属切削机床产量快速增长，并在2011年达到历史最高的88.68万台。通常机床的设计使用寿命约为8-10年，经历多年高强度使用后，加工精度和稳定性均会出现下降，同时许多传统机床也无法适应当前高速、高精、高效的加工需求。东北证券指出，虽然机床的更新替换受多种因素影响，但若按传统的8-10年使用寿命计算，目前正值新一轮机床更新替换需求释放的高峰，尤其是目前我国很多传统机床处于超期服役状态，随着行业景气度提升，更新替换需求有望得到进一步释放。东北证券分析指出，近几年以新能源汽车、光伏、风电为代表的新兴产业崛起，对高精、高速、自动化、智能化、复合化特征的各类机床需求迅速增加，带动了我国机床市场需求结构发生巨大变化，除了创造新的设备需求之外，也加快了制造业新旧产能的替换，释放出与金属切削机床相关的新的需求空间。此外，疫情影响海外机床进口也加速了我国机床本土替代的进程，国产机床在近几年迎来快速发展期。
上市公司中，秦川机床主导产品数控高效磨齿机产品批量供应比亚迪新能源汽车领域，子公司沃克齿轮已实现对比亚迪新能源车零部件的批量配套。国盛智科数控机床产品主要为金属切削机床，具有高精、高速、高效、高稳定性的性能特点，公司表示用于精密模具、新能源、半导体等行业目前订单充足，推动公司三季度整体订单稳中有升。创世纪钻攻机、立式加工中心、龙门加工中心、数控车床等多款产品均可应用于新能源领域，公司表示新能源领域业务是今年销售收入的主要增长引擎之一。
十天内“第二支箭”连续发力，额度合计已达500亿元
11月17日，中国银行间市场交易商协会官网消息显示，交易商协会受理新城控股150亿元储架式注册发行，目前正按照相关自律规则开展注册评议工作。这也是交易商协会10天内受理的第三家民营房企储架式注册发行。
此前11月8日，交易商协会表示，继续推进并扩大民营企业债券融资支持工具（简称“第二支箭”），支持包括房地产企业在内的民营企业发债融资。预计可支持约2500亿元民营企业债券融资，后续可视情况进一步扩容。在发布后的10日内，截至11月17日，交易商协会已相继受理了三家民营房企的储架式注册发行，额度合计500亿元。中信建投分析指出，本次对民营房企融资的支持政策力度大、可持续性强，对缓解房地产行业流动性风险及提振市场信心帮助巨大，将推动市场融资功能修复。后续包括“第三支箭”股权融资支持在内的更多、更为积极主动的房企纾困政策的加码值得期待。
上市公司中，金地集团形成以京津冀都市圈、长三角都市圈、粤港澳大湾区以及中西部和东北核心城市为主的区域布局，截至上半年末，总土地储备约6193万平方米，其中一、二线城市占比约为70%。新华联在一二线城市、省会城市以及重点城市布局有北京悠悠新天地、天津悦澜湾、长沙梦想城等二十余个房地产项目。广宇集团先后在杭州、浙江、安徽、广东等地进行房地产项目开发，储备规划可建建筑面积178.49万平方米。
全国首个数据要素全生态产业园揭牌，该领域是数据要素时代刚需
近日第二十四届高交会深圳(福田)数字经济产业生态峰会在深圳会展中心(福田)举行，此次峰会以“聚焦数字经济，科技赋能未来”为主题。为抢抓数据要素发展新机遇，福田区打造全国首个与交易平台紧密互动的数据要素市场全生态、全链条产业园，并于本次峰会正式揭牌。
数据要素本质是能够产生经济效益的数据资源，其是数字经济的核心引擎。细分方向上，民生证券认为，在多层级的数据流转架构覆盖数据运维的全生态下，网络可视化同时具备“地基”和“必要工具”的双重属性，已成为数据要素时代下的刚需。网络可视化是网络数据空间的“摄像头”和“信号指示灯”，可对数据进行采集识别及分析管理。东方证券张颖认为，网络可视化是数据价值的掘金者和信息安全的守卫者，有望受益于政府网安IT支出的增加及5G网络节点的增加。国信证券马成龙进一步分析指出，短期来看，随着5G宏站建设高峰走向尾声，各个网络层级的管理建设需要同步跟进，运营商、政府部门等下游客户逐渐重启可视化招标；同时，以运营商为例，其资本开支有线侧结构占比有望提升，2023年需求弹性仍充足。而中长期来看，网络可视化是流量增长的受益环节——流量的持续增长驱动网络可视化产品需求增加与速率升级。
上市公司中，迪普科技是网络可视化的综合性网安解决方案厂商；公司拥有网络安全产品、基础网络产品、应用交付产品三大产品线，在运营商集采领域屡获大单，中标中国移动2021-2023年WAF软件集采项目、中国移动2020-2023年安全漏洞扫描软件集采项目等多个集采大单。浩瀚深度是网络可视化前后端融合业务提供商；公司具备大规模高速网络环境下的流量管控、数据获取和信息挖掘能力。公司在中国移动总部2018-2021年互联网DPI集中采购招投标的中标总份额超过50%。恒为科技网络可视化业务主要提供可视化基础架构产品，并逐步向后端业务应用子系统发展。公司可视化业务在运营商领域在近期中国移动集采中已成为第一中标候选人。
全球首款AR设备芯片发布，半导体行业或明年一季度触底
近日半导体行业进展颇多。11月17日，高通发布全球首款AR设备芯片组——骁龙AR2Gen1，骁龙AR2Gen1是高通首次为AR设备、尤其是AR眼镜打造的芯片解决方案。据悉，相较于第一代骁龙XR2平台，骁龙AR2平台整体AI性能提升2.5倍，功耗降低50%。11月10日，在国际集成电路展览会暨研讨会上，杭州地芯科技推出了一款5G射频收发机芯片—GC080X系列。该公司市场总监表示，该芯片的面世，填补了国内射频收发芯片领域的空白。
天风证券研报指出，根据ICInsight的预测，全球半导体行业有望在2023年一季度触底，结合A股半导体三季报的情况，判断A股半导体行业业绩目前整体处于左侧偏底部区间，当前时点要抓住板块基本面底部的机遇，持续关注行业底部信号释放，积极布局下一轮周期。当前半导体产业的发展逻辑发生了重大转变，全球化分工合作在逐渐降低，在外部环境不确定性增加的情况下，全产业链国产市场预计会超越产业周期，成为未来国产半导体产业的发展主线，相关国产厂商有望迎来发展机遇。
上市公司中，晶瑞电材紫外负型、宽谱正胶和部分g线光刻胶已长期规模化供应；i线光刻胶近年实现向中芯国际等企业供货；高端KrF光刻胶分辨率达到0.25-0.13μm，通过部分重要客户测试，计划2022年批量供应；ArF光刻胶研发工作正有序开展。预计眉山晶瑞年产1200吨光刻胶项目2022年底建成。中晶科技拥有发明专利42项，实用新型专利64项，涵盖半导体硅材料和半导体功率芯片及器件的生产和检测的各个环节。
血制品治疗新冠药品已纳入诊断方案，这家公司产品已启动国外临床实验
截至目前，新冠诊断治疗方案中，血制品领域已经有COVID-19人免疫球蛋白、COVID-19恢复期血两种药物被纳入。人免疫球蛋白是取健康献血员的新鲜血浆或保存期不超过2年的冰冻血浆，每批最少应由1000名以上健康献血员的血浆混合。用低温乙醇蛋白分离法分段沉淀提取免疫球蛋白组分，经超滤或冷冻干燥脱醇、浓缩和灭活病毒处理等工序制得，其免疫球蛋白纯度应不低于90%。然后配制成蛋白浓度为10%的溶液，加适量稳定剂，除菌滤过，无菌灌装制成。主要用于预防麻疹和传染性肝炎。若与抗生素合并使用，可提高对某些严重细菌和病毒感染的疗效。
COVID-19人免疫球蛋白已获临床实验。2021年8月30日，国药集团中国生物研制的静注COVID-19人免疫球蛋白（pH4）获得国家药品监督管理局颁发的《药物临床试验批件》，批准开展临床试验。2020年4月，国药集团中国生物全球率先在新冠康复者恢复期血浆疗法的基础上，研发制备了治疗新冠特效药物——特异性人免疫球蛋白，该治疗药物已经被纳入卫健委《新型冠状病毒肺炎诊疗方案》。光大证券林小伟研报指出，优化疫情防控二十条出台，科学精准防控有效后，医疗需求恢复主线。血制品中免疫球蛋白可用于新冠治疗，医院客流量恢复后将利好常规血制品。
上市公司中，华兰生物在开展静注COVID-19人免疫球蛋白(pH4)的研发工作，其生产的血液制品用于临床需求，可用于新冠重症患者的治疗。天坛生物所属武汉血制研制的“静注COVID-19人免疫球蛋白”于2022年2月在阿拉伯联合酋长国启动临床试验。
这一城市提出5G覆盖率超90%，5G基站总数已超220万个
11月18日消息，上海市通信管理局正式印发《5G网络能级提升“满格上海”行动计划》。其中提出，到2023年底，实现5G基站规模超过7.7万个，超过4000幢商务楼宇和重点公共建筑完成5G室内覆盖，全市5G网络覆盖率超过90%。重点区域平均下载速率达到1000Mbps，上行达到200Mbps，5G用户渗透率达到70%。到“十四五”期末，将上海打造成为5G网络部署和融合应用的全球标杆城市。
我国通信能力正在持续稳步提升。根据工信部发布的报告，截至9月末，我国移动通信基站总数达1072万个，比上年末净增75.4万个。其中，5G基站总数达222万个，比上年末净增79.5万个，占移动基站总数的20.7%，占比较上年末提升6.4个百分点。固网宽带作为无线网络的补充，离不开光纤光缆的大力建设。截至9月末，全国光缆线路总长度达到5876万公里，同比增长6%，较去年末净增395.6万公里。千兆光网发展超预期，用户数持续提升。截至9月末，千兆及以上宽带用户数达到了7603万户，占总宽带用户数的13.1%，较去年末净增4145万户。新财富上榜分析师、天风证券吴先兴认为，千兆宽带建设升级的加速推进中，家庭侧需要升级千兆网关，局端要升级10GPONOLT，配套的传输网、光模块、光纤光缆等相关产业链也有望产生持续的需求拉动。另外千兆宽带的建设、新应用如云计算、人工智能等将带动流量的增长，从而带来如光纤光缆（供需平衡下招标价格回升）、光模块（未来5年行业+14%CAGR）等光通信产业链需求增长。
上市公司中，剑桥科技已成为世界领先5G通讯设备商的5G小基站的主要合作伙伴，100G高速光模块产品已向国内外云服务商客户及电信设备制造商批量供货，400G主要型号的高速光模块产品已通过国内外设备商客户认证测试并批量发货。长江通信持有长飞光纤15.82%股份，长飞光纤是国内唯一一家同时自主掌握PCVD、OVD、VAD三种主流光纤预制棒制备技术的厂商。
高通实现5G毫米波独立组网性能突破，毫米波是发挥5G最大性能必不可少的技术
日前，高通技术公司宣布实现5G毫米波独立组网（SA）性能突破，为进一步推动毫米波商用部署奠定基础。随着全球互联网用户数量的持续显著增长，5G毫米波独立组网能够为更多行业和用户带来全新体验。高通技术公司高级副总裁马德嘉表示：“在中国完成一系列技术验证，标志着5G毫米波取得又一重要里程碑。
随着全球范围内对数据流量需求的持续增长，毫米波在助力运营商以更低成本实现更大网络容量方面发挥着至关重要的作用。目前我国的5G网络部署采用的是Sub-6GHz，而要发挥5G最大的性能，毫米波是必不可少的技术。由于天线的物理尺寸正比于波段的波长，毫米波的天线尺寸远小于Sub-6GHz的天线尺寸，因此在相同的天线体积下，毫米波的天线阵列中可以配置更多数量的天线，实现更大规模天线数量的Massive MIMO。根据Grand View数据，到2025年毫米波在移动通讯领域市场将达到25亿美元。
上市公司中，铖昌科技已经和主流通信设备生产商建立了良好的合作关系，完成5G毫米波芯片多轮迭代开发，公司为国内少数能够提供相控阵T/R芯片完整解决方案的企业。盛路通信自主研发的毫米波芯片、毫米波通信技术、超宽带上下变频技术可应用于星链领域，同时公司也在积极储备6G相关技术，公司与华为在毫米波技术领域有合作。
【明日主题前瞻】全国首个数据要素全生态产业园揭牌，该领域是数据要素时代刚需
